알파 스퀘어 체계적 주식 거래 펀드

Finaltis Alpha Plc의 회사 개요 - Alphasquare Systematic Equity Trading Fund.

회사 개요.

보 레인 하우스.

Mercer Street Lower.

Finaltis Alpha Plc의 핵심 임원 - Alphasquare Systematic Equity Trading Fund.

Finaltis Alpha Plc - Alphasquare Systematic Equity Trading Fund에는 주요 경영진이 기록되어 있지 않습니다.

산업별 비슷한 민간 기업.

최근의 사기업 거래.

이 프로필에 표시된 정보와 데이터는 S & P Global의 한 부서 인 S & P Global Market Intelligence가 만들고 관리합니다. 블룸버그는 콘텐츠를 만들거나 통제하지 않는다. 문의 사항은 여기를 클릭하여 S & P Global Market Intelligence에 직접 문의하십시오.

주식 시세.

시장 데이터는 최소 15 분 지연됩니다.

가장 많이 검색 한 개인 회사.

후원 재무 해설.

스폰서 링크.

회사 찾아보기 A B C D E F G H I J K L M N O P Q R S T U V W X Y Z | 0 1 2 3 4 5 6 7 8 9.

회사 담당자 만 회사 프로필에 대한 업데이트를 요청할 수 있습니다. 문서화가 필요합니다.

Finaltis Alpha Plc - Alphasquare Systematic Equity Trading Fund에 연락하려면 - 를 방문하십시오. 회사 데이터는 S & P 글로벌 마켓 인텔리전스에서 제공합니다. 이 양식을 사용하여 데이터 문제를 신고하십시오.

모든 데이터 변경에는 공개 소스의 확인이 필요합니다. 올바른 값 또는 값과 확인할 수있는 출처를 포함하십시오.

Systematic Alpha는 체계적인 Alpha Cryptocurrency Fu를 시작합니다.

Systematic Alpha는 2018 년에 체계적인 Alpha Cryptocurrency Fund를 시작했습니다. 체계적인 알파 Intraday 기금 CTA 정보부에 의해 지명되는 미국 성과 포상 2018는 제일 신참자로.

뉴욕 (BUSINESS WIRE)

체계적인 알파 관리 (Systematic Alpha Management, SAM)는 주로 비트 코틴 (bitcoin)에 관한 미래를 다루는 체계적인 알파 크립 클럭 시런 스 (Cryptocurrency Fund)를 시작합니다. 거래는 2018 년 1 월에 시작될 것으로 예상됩니다.

"SAM은 독점적으로 거래 cryptocurrencies에 초점을 맞추는 프로그램을 제공하는 최초의 CTA 중 하나가되어야합니다. 우리는 cryptocurrency 시장에서 일어나고있는 놀라운 변동성과 성장을 수익성있게 활용할 수있는 올바른 기술, 인프라 및 자원을 갖추고 있습니다. "라고 SAM의 CEO 인 Peter Kambolin은 말합니다.

이와 별도로, 체계적인 Alpha Intraday Master Fund는 CTA Intelligence USA Performance Awards 2018에서 최우수 신입 자로 지명되었습니다.

"일일 프로그램은 상관 관계가없는 일련의 수익률을 제공하며, 밤새 자리를 물을 필요가 없으며 따라서 밤에는 증거금 요구가 없으며 모멘텀과 contrarian 신호를 모두 거래하는 모든 자산 클래스에서 다각화가 잘됩니다."라고 Alexei Chekhlov, SAM의 머리 연구 및 포트폴리오 매니저.

"SAM은 다른 CTA가 아직 제공하지 않는 혁신적인 제품을 제공 할 수 있다는 것을 계속해서 입증했습니다."라고 Peter Kambolin은 말합니다. "우리는 Systematic Alpha Cryptocurrency Fund의 출시에 대해 매우 흥분하고 있으며 Systematic Alpha Intraday Master Fund 지명에 감사드립니다."

Alexei Chekhlov 박사는 "cryptocurrency 펀드를 더 빨리 거래할수록 더 많은 알파를 포착 할 수 있습니다.

2014 년 SAM은 500 만 달러 (AUM) 미만으로 최고의 다각화 된 CTA로 피나클 상을 수상했습니다. 2013 년에 SAM은 CTA Intelligence Best Performance 상을 Best Short-Term Trader로 수상했습니다. 2012 년에 SAM은 HFM Week US Performance에서 $ 250m AUM 미만의 최고 CTA를 수상했으며 2009 년에는 HFM Week US Performance가 CTA Newcomer로 선정되었습니다.

SYSTEMATIC ALPHA MANAGEMENT, LLC 소개

SAM은 체계적이고 정량적 인 CTA입니다. SAM은 주요 지분, 채권, 통화, 광범위한 헤지 펀드 또는 CTA 지수와의 낮은 상관 관계를 유지하면서 일관된 긍정적 인 수익을 창출하는 것을 목표로합니다. SAM은 광범위한 선물 시장 및 독점적 스프레드에서 완전 자동화 된 24 시간 전자 거래를 사용하여 고주파 정량 전략을 혼합하여 사용합니다.

SAM은 Commodity Pool Operator (CPO) 및 Commodity Trading Advisor (CTA)로 Commodity Futures Trading Commission에 등록되어 있으며 National Futures Association (NFA)의 회원입니다.

체계적인 알파 관리.

Sandy Chotai, 마케팅 이사.

저작권 비즈니스 와이어 2017.

이 페이지에 포함 된 정보는 독립적 인 타사 컨텐츠 제공 업체가 제공합니다. 솔직히이 사이트는 이와 관련하여 어떠한 보증이나 진술도하지 않습니다. 이 페이지와 관련이 있고 질문 또는 삭제 요청이있는 경우 pressreleasesfranklyinc에 문의하십시오.

모든 내용 © 2001 - 2017. 판권 소유. 이 사이트에 대한 자세한 내용은 개인 정보 취급 방침, 서비스 약관 및 광고 선택을 읽어보십시오.

알파와 베타의 차이점은 무엇입니까?

알파와 베타는 모두 투자자가 수익을 계산, 비교 및 ​​예측하는 도구로 사용하는 위험 비율입니다. 뮤추얼 펀드에 참조 된 알파와 베타를 보게 될 확률이 가장 높습니다. 두 측정 모두 S & amp; P 500과 같은 벤치 마크 지수를 사용하고 개별 보안과 비교하여 특정 성능 경향을 강조 표시합니다.

알파와 베타는 5 가지 표준 기술 위험 계산 중 2 가지이며 다른 세 가지는 표준 편차, R - 제곱 및 샤프 비율입니다.

알파는 포트폴리오 관리자의 성과 측정치로 인식됩니다. 예를 들어, 주식 시장 전체가 4 %를 반환 할 때 성장 뮤추얼 펀드의 8 % 수익은 인상적이지만, 다른 주식이 15 %를 얻는 경우 인상적입니다. 첫 번째 경우 포트폴리오 관리자는 상대적으로 높은 알파를 갖지만 두 번째 경우에는 그렇지 않습니다.

자본 자산 가격 결정 모델 (CAPM) 분석에 따르면 포트폴리오가 위험, 경제 상황 및 기타 요소에 따라 5 %의 수익을 얻었지만 대신 3 % 만 얻은 경우 포트폴리오의 알파는 -2 %가됩니다. CAPM에서 α는 모델이 예측 한 것보다 높은 수익률입니다. 투자자는 일반적으로 알파가 높은 투자를 선호합니다.

알파 계산을위한 기술적 공식은 (최종 가격 + 주당 분배 - 시작 가격) / (시작 가격)입니다.

베타 ( "베타 계수"라고도 함)는 일정 기간 동안 관련 벤치 마크 성능과 비교하여 특정 보안의 변동성을 측정합니다. 간단히 말해서 투자자들은 투자로 인해 얻을 수있는 부정적 영향을 파악하고 싶어합니다. CAPM 분석은 베타를 계산하는데도 사용할 수 있습니다.

알파에 대한 기준선 수는 0입니다 (시장 기대에 정확히 부합하는 투자). 그러나 베타의 기준선 수는 1입니다. 하나의 베타 버전은 시장이 움직일 때 보안의 가격이 정확하게 움직인다는 표시입니다. 베타가 1보다 작 으면 보안은 시장보다 덜 심각한 가격 변동을 경험합니다. 반대로, 위의 베타 버전은 보안 가격이 시장 전체보다 변동성이 크다는 것을 의미합니다.

긍정적 인 알파는 항상 부정적인 것보다 바람직하지만, 베타를 평가하는 것은 그렇게 흑백이 아닙니다. 위험을 회피하는 많은 투자자는 낮은 베타를 선호합니다. 그러나 일부 투자자는 더 높은 변동성에 대해 높은 수익률과 현금을 얻기 위해 더 높은 베타를 목표로하고 있습니다.

베타의 공식은 다음과 같습니다. 시장 수익률과 자산 수익률의 공분산 ÷ 시장 수익률의 차이.

이미 알고있는 것보다 베타 테스트가 더 많습니다. 베타 읽기 : 가격 변동 측정.

알파와 베타는 모두 역방향 위험 비율입니다. 모든 계산은 과거에 발생한 데이터를 사용하여 이루어지며 모든 안내서가 알려 주듯이 과거 실적은 향후 결과를 보장하지 않습니다.

항상 미래의 결과를 예측할 수있는 것은 아니지만 알파와 베타는 일정 기간 동안 비교적 양호한 투자와 상대적으로 좋지 않은 투자를 구별하는 데 도움이됩니다.

초보자를위한 알파와 베타를 읽음으로써 이러한 기본적인 투자 수단에 이르는 길을 계속 따라 가십시오.

알파와 베타로 포트폴리오를 개선하십시오.

투자자가 하나의 포트폴리오를 두 개의 포트폴리오, 알파 포트폴리오 및 베타 포트폴리오로 분리하면 자신이 노출되어있는 전체 위험 조합에 대해 더 많은 통제권을 갖게됩니다. 알파 및 베타에 대한 노출을 개별적으로 선택함으로써 총 포트폴리오에서 원하는 위험 수준을 일관되게 유지함으로써 수익을 향상시킬 수 있습니다. 이 기능이 어떻게 작동하는지 알아 보려면 계속 읽으십시오.

참조 : 위험 요소를 추가하지 않고 알파 추가.

베타 (Beta) - 전체 시장 수익에 기인 할 수있는 포트폴리오에서 발생한 수익. 베타에 대한 노출은 체계적인 위험 노출과 같습니다. 알파는 시장 수익에 기인 할 수없는 포트폴리오 수익의 일부이므로 시장 수익과 무관합니다. 알파 - 특이한 위험을 기반으로 생성 된 수익. 체계적 위험 - 시장의 보안에 투자함으로써 발생하는 위험. 개별 보안이 보유하고있는 체계적인 위험 수준은 전반적인 시장과의 상관 관계에 따라 달라집니다. 이것은 베타 노출에 의해 양적으로 표현됩니다. 이상한 위험 - 단일 보안 (또는 투자 클래스)에 투자함으로써 생기는 위험. 개별 보안이 갖는 특이한 위험 수준은 고유 한 특성에 크게 의존합니다. 알파 노출로 정량적으로 표현됩니다. (참고 : 단일 알파 위치에는 고유 한 위험이 있으며, 포트폴리오에 둘 이상의 알파 위치가 포함되면 포트폴리오는 각 알파 위치의 특이한 위험을 집합 적으로 반영합니다.)

베타 노출 구성 요소.

알파와 베타는 특이한 위험과 체계적인 위험에 각각 포트폴리오를 노출시킵니다. 그러나 이것이 반드시 부정적인 것은 아닙니다. 투자자가 노출되는 위험도는 예상 될 수있는 잠재적 수익의 정도와 상관 관계가 있습니다. 포트폴리오 위험성에 대한 위험도에 대해 자세히 알아보십시오. , 위험 관용을 개인화하고 위험 및 위험 피라미드를 결정.

노출을 어떻게 선택합니까?

S & amp; P 500이 시장 전체를 정확하게 대표하지 않는다고 생각하면 더 잘 어울리는 다른 지표가 많이 있습니다. 그러나 다른 인덱스에는 S & P 500에서 제공하는 다양한 투자 옵션이 없기 때문에 한계가 있습니다. 이것은 일반적으로 베타 노출을 얻기 위해 개인이 S & P 500 지수를 사용하도록 제한합니다.

이제 포트폴리오에 대해 원하는 수준의 베타 노출을 선택해야합니다. 자본금의 50 %를 S & P 500 지수 펀드에 투자하고 나머지는 현금으로 유지한다면 포트폴리오의 베타는 0.5입니다. 자본금의 70 %를 S & P 500 지수 펀드에 투자하고 나머지는 현금으로 유지한다면 포트폴리오 베타는 0.7입니다. 이는 S & amp; P 500이 전체 시장을 나타내므로 베타가 1임을 의미합니다. 베타 노출을 선택하는 것은 매우 개인적이며 많은 요인을 기반으로합니다. 관리자가 일종의 시장 지표로 벤치마킹 되었다면, 그 관리자는 아마도 베타 노출 수준이 높을 것입니다. 매니저가 절대 수익을 목표로한다면, 아마 베타 노출이 다소 낮을 것입니다.

베타 노출을 얻는 방법.

각 옵션에는 장단점이 있습니다. 베타 노출을 얻기 위해 인덱스 펀드를 사용할 때 관리자는 많은 현금을 사용하여 직위를 확립해야합니다. 그러나 이점은 인덱스 펀드 자체를 구입하는 데 제한된 시간 범위가 없다는 것입니다. 베타 익스포저를 얻기 위해 인덱스 선물을 사는 경우, 투자자는 인덱스 자체를 구매하는 것과 동일한 크기의 포지션을 통제하기 위해 현금의 일부만 필요로합니다. 단점은 선물 계약의 결제일을 선택해야하며, 이 거래로 인해 거래 비용이 높아질 수 있다는 것입니다. Index Investing의 인덱스에 대해 자세히 읽어보십시오.

알파 구성 요소.

일부 포트폴리오 관리자는 알파 포트폴리오를 사용하여 개별 주식을 구매합니다. 이 방법은 순수한 알파가 아니라 자본 선택에 대한 관리자의 기술입니다. 이것은 긍정적 인 알파 반환을 만들지 만 그것은 "오염 된 알파"라고 불리는 것입니다. 이 수익이 순수한 알파가되는 것을 막아주는 개인 자산의 구매와 함께 나타나는 결과적인 베타 노출 때문에 오염 된 것입니다.

이 전략을 재현하려는 개인 투자자는 오염 된 알파를 생산하는 후자의 시나리오가 선호되는 실행 방법임을 알게 될 것입니다. 이는 순수 알파 전략을 전문으로하는 전문적으로 운영되는 개인 소유의 펀드 (헤지 펀드라고도 함)에 투자 할 수 없기 때문입니다. (헤지 펀드에 대한 더 자세한 정보는 헤지 펀드 소개 - 제 1 부, 제 2 부, 헤지 펀드의 간략한 역사를보십시오.)

이 알파 포트폴리오를 할당하는 방법에 대한 논쟁이 있습니다. 하나의 방법론은 포트폴리오 관리자가 알파 생성을 위해 할당 된 알파 포트폴리오의 자본으로 하나의 커다란 알파 베팅을해야한다고 말합니다. 이것은 개인 투자의 단일 구매를 초래할 것이며 알파 포트폴리오 내 자본의 전체 금액을 사용할 것입니다.

그러나 투자자들 사이에 약간의 의견 차이가 있습니다. 일부 투자자는 단일 알파 투자가 너무 위험하다는 말을하기 때문에 관리자는 위험 분산 목적으로 수많은 알파 직책을 보유해야합니다. (휘발성 측정 이해하기에서 알파에 대해 계속 읽으십시오.)

함께 모아서.

투자자가 총 포트폴리오에서 노출되는 총 위험을보다 효과적으로 관리하려면이 포트폴리오를 알파 포트폴리오와 베타 포트폴리오의 두 가지 포트폴리오로 분리해야합니다. 여기에서 투자자는 어떤 수준의 베타 노출이 가장 유리한 지 결정해야합니다. 이 결정의 초과 자본은 최상의 알파 - 베타 프레임 워크를 만들기 위해 별도의 알파 포트폴리오에서 사용됩니다.